1天開(kāi)8張“罰單” 新三板監(jiān)管趨嚴(yán)謀質(zhì)變

1天開(kāi)8張“罰單” 新三板監(jiān)管趨嚴(yán)謀質(zhì)變

對(duì)新三板的監(jiān)管正在變的更加嚴(yán)格。

就在3月10日盤(pán)后，全國(guó)股轉(zhuǎn)公司一連開(kāi)出8張“罰單”，對(duì)4家掛牌公司，3家主辦券商及1家會(huì)計(jì)師事務(wù)所采取自律監(jiān)管措施。

值得一提的是，股轉(zhuǎn)公司此次重拳出擊，使得3月份的“罰單”數(shù)量達(dá)到20張，平均每天兩張。

東北證券新三板研究中心總監(jiān)付立春對(duì)挖貝網(wǎng)表示，新三板監(jiān)管強(qiáng)化是必然趨勢(shì)，唯此才能真正實(shí)現(xiàn)“二次創(chuàng)業(yè)”從量到質(zhì)的提升。

1天8張“罰單” 關(guān)注掛牌申請(qǐng)信批問(wèn)題

此次全國(guó)股轉(zhuǎn)公司開(kāi)出的罰單，全部是針對(duì)掛牌公司在申請(qǐng)掛牌過(guò)程中所出現(xiàn)的信批問(wèn)題。

歡樂(lè)逛（835254）是此次4家被罰公司最早掛牌的，2015年12月22日即拿到了掛牌函，但仍未逃脫股轉(zhuǎn)系統(tǒng)的監(jiān)管。

公開(kāi)資料顯示，歡樂(lè)逛在申請(qǐng)掛牌過(guò)程中向財(cái)務(wù)總監(jiān)兼董事會(huì)秘書(shū)管錦輝提供50萬(wàn)元借款，同時(shí)向?qū)嶋H控制人胡赟的弟弟胡游生提供40萬(wàn)元借款。上述行為，歡樂(lè)逛在掛牌前并未履行信批義務(wù)。

鑒于以上違規(guī)事實(shí)和情節(jié)，全國(guó)股轉(zhuǎn)公司決定對(duì)歡樂(lè)逛、董事長(zhǎng)劉志杰、信息披露負(fù)責(zé)人管錦輝采取自律監(jiān)管措施。

此外，東吳證券作為歡樂(lè)逛的主辦券商，對(duì)于歡樂(lè)逛的信息披露違規(guī)行為，并沒(méi)有充分履行勤勉盡責(zé)的義務(wù)，違反主辦券商推薦業(yè)務(wù)相關(guān)規(guī)定，故全國(guó)股轉(zhuǎn)公司對(duì)東吳證券也采取了自律監(jiān)管措施。

挖貝網(wǎng)注意到，另外三家受罰企業(yè)華鑫物流（837801）、天元寵物（838193）、恒潤(rùn)高科（836021）也均是因?yàn)樵谏暾?qǐng)掛牌過(guò)程中出現(xiàn)未履行信批義務(wù)而遭到全國(guó)股轉(zhuǎn)公司的自律監(jiān)管。

其中，天元寵物的違規(guī)行為更是波及到了兩家機(jī)構(gòu)，即主辦券商和會(huì)計(jì)師事務(wù)所。

天元寵物在申請(qǐng)掛牌中一是未披露公司的資金往來(lái)情況，二是未披露公司的關(guān)聯(lián)交易情況，而公司主辦券商海通證券、天健會(huì)計(jì)師事務(wù)所卻未能發(fā)現(xiàn)上述情況，故而被全國(guó)股轉(zhuǎn)公司要求提供書(shū)面承諾書(shū)。

另一家掛牌公司，華鑫物流因?qū)ν馔顿Y未披露被罰，同樣牽連到了主辦券商萬(wàn)聯(lián)證券。而因?yàn)殂y行貸款和關(guān)聯(lián)交易未披露被自律監(jiān)管的恒潤(rùn)高科，并未影響到其主辦券商中信建投。

監(jiān)管趨嚴(yán)謀質(zhì)變

3月10日的8張“罰單”，使得3月份以來(lái)股轉(zhuǎn)公司開(kāi)出的罰單達(dá)到20張，平均每天有兩張。

此外，挖貝網(wǎng)注意到，今年以來(lái)股轉(zhuǎn)公司已經(jīng)發(fā)布了40條自律監(jiān)管措施決定公告，其頻度不可謂不密集。

事實(shí)上，新三板市場(chǎng)的快速擴(kuò)容及迅速發(fā)展,無(wú)疑使監(jiān)管層提高監(jiān)管效率的壓力增大。截至2017年3月10日，新三板已經(jīng)達(dá)到了10850家，然而企業(yè)參差不齊，信批違規(guī)等問(wèn)題頻出，監(jiān)管升級(jí)的需求變得更加強(qiáng)烈。

而監(jiān)管?chē)?yán)始終是去年以來(lái)新三板的標(biāo)簽，更有業(yè)內(nèi)人士把2016年的新三板稱為“市場(chǎng)監(jiān)管年。”而如今股轉(zhuǎn)公司的重拳出擊，更是讓市場(chǎng)看到新三板的監(jiān)管只會(huì)越來(lái)越強(qiáng)化。

付立春表示，新三板監(jiān)管強(qiáng)化這是一個(gè)趨勢(shì)，沒(méi)有嚴(yán)格的審核，同時(shí)企業(yè)和中介機(jī)構(gòu)的自律性不強(qiáng)的話，這個(gè)市場(chǎng)的規(guī)范性就會(huì)受影響，沒(méi)有辦法持續(xù)健康的發(fā)展，所以必須要不斷加強(qiáng)監(jiān)管，以提高新三板的規(guī)范性。

證監(jiān)會(huì)副主席趙爭(zhēng)平在公開(kāi)場(chǎng)合就曾表示，新三板改革既要有效監(jiān)管、守住底線，更要因勢(shì)利導(dǎo)、積極作為，把融資、交易這些核心功能進(jìn)一步提升，要讓新三板在量的積累的基礎(chǔ)上實(shí)現(xiàn)一個(gè)大的、質(zhì)的提升。

“新三板要守住的底線很多，其中重要的一條就是誠(chéng)信底線，在公司申請(qǐng)掛牌過(guò)程中誠(chéng)信底線失守，就會(huì)導(dǎo)致信批違規(guī)等問(wèn)題。”一位不愿具名的券商人士告訴挖貝網(wǎng)。

付立春進(jìn)一步表示，新三板各方都應(yīng)該不斷提升自己的專業(yè)性，更為重要的是，新三板市場(chǎng)從擴(kuò)容到現(xiàn)在，已經(jīng)經(jīng)歷了追求量的階段，現(xiàn)在更多的是保證新三板的“質(zhì)”，進(jìn)行二次創(chuàng)業(yè)。