九鼎豪擲百億繼續(xù)強(qiáng)化大股東之位

中江地產(chǎn)（600053）9月23日發(fā)布的非公開(kāi)發(fā)行股票預(yù)案顯示，公司擬以10元/股的價(jià)格非公開(kāi)發(fā)行擬發(fā)行不超過(guò)12億股，擬募集資金不超過(guò)120億元，用于基金份額出資、“小巨人”計(jì)劃兩個(gè)項(xiàng)目。

公告稱，本次非公開(kāi)發(fā)行的認(rèn)購(gòu)對(duì)象均以現(xiàn)金方式認(rèn)購(gòu)公司本次非公開(kāi)發(fā)行的股份，其中九鼎投資擬認(rèn)購(gòu)股份數(shù)量不超過(guò)61644.94萬(wàn)股，拉薩昆吾擬認(rèn)購(gòu)股份數(shù)量不超過(guò)54000萬(wàn)股，天風(fēng)證券中江定增1號(hào)擬認(rèn)購(gòu)股份數(shù)量不超過(guò)4355.06萬(wàn)股。

本次非公開(kāi)發(fā)行前，九鼎投資持有中江地產(chǎn)控股股東中江集團(tuán)100%股權(quán)，并通過(guò)中江集團(tuán)間接持有中江地產(chǎn)72.37%的股權(quán)。按照本次發(fā)行數(shù)量上限12億股計(jì)算，本次非公開(kāi)發(fā)行完成后，九鼎投資直接持有中江地產(chǎn)不超過(guò)37.737%（含本數(shù)）的股權(quán)，并通過(guò)中江集團(tuán)間接持有中江地產(chǎn)不超過(guò)19.206%（含本數(shù)）的股權(quán)、通過(guò)拉薩昆吾間接持有中江地產(chǎn)不超過(guò)33.057%（含本數(shù)）的股權(quán)，合計(jì)持有中江地產(chǎn)不超過(guò)90%（含本數(shù)）的股權(quán)，成為中江地產(chǎn)控股股東。

此外，公司于2015年9月23日與中江集團(tuán)之控股股東九鼎投資及其全資子公司拉薩昆吾簽署了附條件生效的《現(xiàn)金購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)協(xié)議》，公司將采取現(xiàn)金支付的方式購(gòu)買(mǎi)九鼎投資持有的昆吾九鼎 99.20%的股權(quán)以及拉薩昆吾持有的昆吾九鼎0.80%的股權(quán)，即昆吾九鼎100%股權(quán)。上述交易完成后，昆吾九鼎將成為公司的全資子公司。公司在重組完成之后將形成房地產(chǎn)和私募股權(quán)投資管理并行的業(yè)務(wù)發(fā)展模式。房地產(chǎn)和私募股權(quán)投資管理均為與資本規(guī)模高度相關(guān)的行業(yè)，資本規(guī)模在很大程度上決定了公司的競(jìng)爭(zhēng)地位、盈利能力、抗風(fēng)險(xiǎn)能力與發(fā)展?jié)摿Α?/p>

公司表示，公司通過(guò)重組將獲得九鼎投資注入的私募股權(quán)投資管理業(yè)務(wù)。改革開(kāi)放三十年來(lái)我國(guó)高凈值人士數(shù)量不斷增加為行業(yè)發(fā)展提供了持續(xù)動(dòng)力，投融資機(jī)制和資本市場(chǎng)的市場(chǎng)化進(jìn)程不斷加快為行業(yè)發(fā)展提供了契機(jī)。但私募股權(quán)投資管理行業(yè)在我國(guó)仍然處于發(fā)展初期，本世紀(jì)以來(lái)行業(yè)高速發(fā)展導(dǎo)致集中度較低，私募股權(quán)投資管理機(jī)構(gòu)之間的競(jìng)爭(zhēng)也愈發(fā)激烈。公司在重組之后市場(chǎng)地位的鞏固、業(yè)務(wù)規(guī)模的擴(kuò)張、業(yè)務(wù)模式的創(chuàng)新均離不開(kāi)雄厚資本實(shí)力的支持。因此，公司擬通過(guò)本次非公開(kāi)發(fā)行，提升資產(chǎn)規(guī)模，為房地產(chǎn)和私募股權(quán)投資管理兩大業(yè)務(wù)板塊協(xié)調(diào)發(fā)展、實(shí)現(xiàn)業(yè)務(wù)多元化和產(chǎn)業(yè)升級(jí)奠定基礎(chǔ)。

同時(shí)，收購(gòu)昆吾九鼎還有利于公司充分把握住國(guó)企改革的機(jī)會(huì)。據(jù)了解，2013年昆吾九鼎專門(mén)成立了國(guó)企投資部，以標(biāo)的尋找、價(jià)值判斷、投資實(shí)施、投后管理“一條龍”的方式開(kāi)展國(guó)企股權(quán)投資業(yè)務(wù)，目前已經(jīng)形成較為成熟的操作范式。截至2015年5月31日，在國(guó)有企業(yè)和國(guó)有改制企業(yè)領(lǐng)域，昆吾九鼎已投國(guó)有企業(yè)逾20家，累計(jì)投資金額近20億元。目前，昆吾九鼎在深度介入國(guó)企改革方面已積累了大量經(jīng)驗(yàn)，未來(lái)還將繼續(xù)通過(guò)直接投資和并購(gòu)重組等方式積極參與國(guó)企改革投資，幫助出資人成為國(guó)企改革紅利最直接分享者。