新三板嚴(yán)監(jiān)管已常態(tài)化：東吳證券等6券商領(lǐng)罰單 栽在信披上

新三板目前嚴(yán)監(jiān)管已常態(tài)化：今天一天內(nèi)，再有3家券商領(lǐng)罰，而3月份剛過10天已經(jīng)有6家券商領(lǐng)了罰單。

股轉(zhuǎn)公司官網(wǎng)的監(jiān)管公告信息顯示，今天接股轉(zhuǎn)公司罰單的三家券商分別為東吳證券、萬聯(lián)證券、海通證券，而與此3家券商一起領(lǐng)罰的還有四家新三板掛牌企業(yè)和一家會計師事務(wù)所。

“券商都怕被處罰，但是新三板掛牌企業(yè)有一萬多家，難免出一些瑕疵疏漏。掛脾企業(yè)實在太多了，大家擔(dān)心未來可能會有很多問題要爆發(fā)出來。”某中型券商新三板業(yè)務(wù)負(fù)責(zé)人告訴券商中國記者，目前新三板的嚴(yán)監(jiān)管已成常態(tài)。

3家券商同日被罰

按照股轉(zhuǎn)公司官方的公告，東吳證券、萬聯(lián)證券和海通證券三家被罰皆因推薦掛牌的企業(yè)在申請掛牌過程中存在的違規(guī)問題，多與信披相關(guān)。

▼東吳證券

東吳證券推薦掛牌企業(yè)歡樂逛在申請掛牌過程中，財務(wù)總監(jiān)兼董事會秘書管錦輝提供借款50萬元，向?qū)嶋H控制人胡赟的弟弟胡游生提供借款40萬元，歡樂逛在掛牌前未披露前述關(guān)聯(lián)交易，構(gòu)成信息披露違規(guī)。

處罰措施

對歡樂逛的信息披露違規(guī)行為，東吳證券未充分履行勤勉盡責(zé)的義務(wù)，股轉(zhuǎn)系統(tǒng)對東吳證券采取要求提交書面承諾的自律監(jiān)管措施。

▼萬聯(lián)證券

萬聯(lián)證券在推薦萬聯(lián)證券在推薦華鑫物流申請掛牌中存在以下違規(guī)事實：2016年4月14日，華鑫物流在當(dāng)?shù)匚桕柨h糧食局共同成立了舞陽舞糧直屬庫有限責(zé)任公司，注冊資本50萬元，華鑫物流持股49%。2016年5月13日，舞陽舞糧直屬庫有限責(zé)任公司增資至880萬元，華鑫物流的貨幣出資增加到430萬元。

華鑫物流于2016年3月7日取得推薦掛牌項目申報受理函，2016年6月1日取得同意掛牌函，6月16日首次信息披露，6月23日正式掛牌。

公告顯示，華鑫物流上述成立參股公司并對參股公司進(jìn)行增資事項發(fā)生于申報受理后審查期間，公司申報至掛牌期間均未有補充披露。而自2016年3月7日至5月6日，就申報審查期間公司期后重大事項萬聯(lián)證券向華鑫物流采取了書面問詢函方式;2016年5月7日至公司掛牌日，萬聯(lián)證券僅采用電話問詢方式。

處罰措施

股轉(zhuǎn)公司認(rèn)為，萬聯(lián)證券項目小組未遵循勤勉盡責(zé)、誠實守信的原則，通過實地考察、查閱、訪談等方法，對申請掛牌華鑫物流進(jìn)行盡職調(diào)查，以后充分理由確信申請掛牌華鑫物流符合掛牌條件以及在掛牌申請文件中披露的信息真實、準(zhǔn)確、完整。股轉(zhuǎn)公司對萬聯(lián)證券采取提交書面承諾的自律監(jiān)管措施。

▼海通證券

海通證券被罰源于其推薦掛牌企業(yè)天元寵物在掛牌過程中存在的資金往來及關(guān)聯(lián)交易未披露事項。

公開信息顯示，2016年3月29日至2016年4月25日期間，天元寵物及子公司湖州天元寵物用品有限公司將310萬元資金劃轉(zhuǎn)給天元寵物同受薛元潮控制的關(guān)聯(lián)方杭州利旺寵物用品有限公司、杭州愛旺電子商務(wù)有限公司，將490萬元資金劃轉(zhuǎn)給天元寵物其他關(guān)聯(lián)方杭州莊弘投資咨詢服務(wù)有限公司、杭州天元旺旺寵物用品有限公司、杭州同旺投資有限公司、杭州樂旺股權(quán)投資管理有限公司。截至2016年4月25日(申報前)，簽署劃出的資金全部償還給天元寵物及子公司。

處罰措施

股轉(zhuǎn)公司認(rèn)為，天元寵物掛牌時，未在公開轉(zhuǎn)讓說明書等申請掛牌文件中披露簽署資金往來事項。海通證券作為天元寵物的主辦券商，未能保證申請掛牌文件信息披露的真實、準(zhǔn)確、完整，對于天元寵物的上述信息披露違規(guī)行為負(fù)有重要責(zé)任。除上述物資金往來未披露事項之外，天元寵物還存在另一關(guān)聯(lián)交易未披露事項。鑒于上述兩項違規(guī)事實，股轉(zhuǎn)公司對海通證券采取提交書面承諾的自律監(jiān)管措施。

監(jiān)管常態(tài)化

據(jù)記者梳理，上述三項企業(yè)被罰皆因申請掛牌過程中出現(xiàn)的違規(guī)問題，尤其是信披問題。針對此，一家券商新三板業(yè)務(wù)負(fù)責(zé)人向記者表示，“之前掛牌過程中存在的問題可能需要一段時間才能發(fā)現(xiàn)，或者是券商自查發(fā)現(xiàn)，或者是督導(dǎo)過程中存在的問題被股轉(zhuǎn)公司發(fā)現(xiàn)，發(fā)現(xiàn)之后就要處罰，未來這會是常態(tài)，A股市場也是如此。”

據(jù)記者查詢，3月份以來短短十天的時間內(nèi)，已有中泰證券、銀河證券、湘財證券以及今日被罰的三家券商東吳證券、萬聯(lián)證券和海通證券共6家券商領(lǐng)罰，而中泰證券和銀河證券還是在去年4至12月股轉(zhuǎn)公司主辦券商執(zhí)業(yè)質(zhì)量評價中排名居首的兩家“好學(xué)生”。

2017年以來，股轉(zhuǎn)公司已對券商下發(fā)13次罰單，先后有12家券商領(lǐng)罰單。而據(jù)記者統(tǒng)計去年全年，股轉(zhuǎn)公司合計對近50家券商先后采取監(jiān)管措施，合計被采取監(jiān)管措施次數(shù)達(dá)70次。今年以來一些從未在新三板項目上被查出問題的“好券商”，零被罰紀(jì)律先后被打破。

“怕被罰，但面對總量超一萬家的新三板企業(yè)，項目確實太多，難免會出現(xiàn)一些瑕疵、疏漏等。”這或是很多新三板主辦券商的心聲。如今嚴(yán)監(jiān)管已成新三板常態(tài)，“大家都擔(dān)心未來可能會有更多企業(yè)的問題爆發(fā)出來。”一位中型券商新三板業(yè)務(wù)負(fù)責(zé)人告訴記者。

據(jù)股轉(zhuǎn)公司官網(wǎng)數(shù)據(jù)顯示，截至2017年3月10日，新三板掛牌企業(yè)總數(shù)已達(dá)10850家，其中創(chuàng)新層949家，采取做市轉(zhuǎn)讓方式企業(yè)1624家。