"金融經(jīng)紀(jì)"隱現(xiàn) 浙江破解小額貸款公司"緊箍咒"

　　一直因被定位于“一般工商企業(yè)”而導(dǎo)致小額貸款公司“進(jìn)退兩難”的尷尬局面，正在浙江被率先打破。

　　昨天，溫州首批小額貸款公司之一——溫州永嘉縣瑞豐小額貸款股份有限公司（下稱“永嘉瑞豐”）主發(fā)起人、奧康集團(tuán)總裁王振滔告訴CBN記者，溫州市政府日前已經(jīng)下發(fā)了相關(guān)文件，該意見不僅在小額貸款公司的財(cái)稅政策扶持上有所加強(qiáng)，在小額貸款公司的融資渠道、業(yè)務(wù)范圍等方面均有放寬。“小額貸款公司做票據(jù)貼現(xiàn)、資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓、國有商業(yè)銀行的委托信貸等夢(mèng)想正在變?yōu)楝F(xiàn)實(shí)。”

　　破解資金緊箍咒

　　浙江小額貸款公司試點(diǎn)開始于去年7月份。一開始，該試點(diǎn)就受到浙江民營企業(yè)的熱捧，后來實(shí)踐表明，浙江小額貸款公司的主發(fā)起人均為當(dāng)?shù)孛駹I骨干企業(yè)，其中不乏上市公司。但事與愿違，試點(diǎn)沒多久，浙江的小額貸款公司普遍遭遇“不公平待遇”。據(jù)銀監(jiān)會(huì)、央行去年5月發(fā)布的《關(guān)于小額貸款公司試點(diǎn)的指導(dǎo)意見》，小額貸款公司指由自然人、企業(yè)法人與其他社會(huì)組織投資設(shè)立，不吸收公眾存款；由于未被賦予金融機(jī)構(gòu)屬性，小額貸款公司去年9月在浙江甫一試點(diǎn)即遭遇稅賦重、業(yè)務(wù)范圍狹窄等“成長的煩惱”，運(yùn)營成本高企，盈利步履蹣跚。

　　更重要的是，由于小額貸款公司“只貸不存”，其借貸資金除了股東繳納的資本金和不超過2個(gè)銀行等金融機(jī)構(gòu)的、低于資本凈額50%的融入資金外，并無其他來源，這一局面使得浙江大多數(shù)小額貸款公司經(jīng)營一段時(shí)間后就面臨無錢可貸的局面。

　　來自浙江省工商局的調(diào)研報(bào)告顯示，在已開業(yè)的小額貸款公司中，有60%曾經(jīng)歷過“無米下鍋”的停工窘境。

　　情況正在改善，王振滔說，在今年5月杭州舉辦的關(guān)于支持小額貸款公司發(fā)展的會(huì)議上，常務(wù)副省長陳敏爾在聽取完小額貸款公司代表的呼聲后堅(jiān)定表示，政府一定會(huì)扶持小額貸款公司健康發(fā)展，一定會(huì)辦成功。

　　隨后，浙江省政府出臺(tái)了《關(guān)于促進(jìn)小額貸款公司健康發(fā)展的若干意見》，允許提前半年按規(guī)定程序增資擴(kuò)股，單次增資最高額度應(yīng)低于原注冊(cè)資本的1倍，單戶貸款額允許提至100萬元。緊接著溫州市政府下發(fā)《關(guān)于促進(jìn)溫州小額貸款公司穩(wěn)健發(fā)展的實(shí)施意見》，一直處在金融改革前沿的溫州市再次把該市的小額貸款公司試點(diǎn)提速。

　　王振滔稱，按照此前政策規(guī)定，小額貸款公司至少需經(jīng)營一年以上，方可增資擴(kuò)股，但由于小額貸款公司“貸多存少”，試點(diǎn)未足半年的各家小額貸款公司紛紛反映“無米下鍋”，投放貸款的持續(xù)性受到影響。此次出臺(tái)的意見，將增資擴(kuò)股條件放寬至半年，并表明單次增資最高額度可達(dá)資本金的1倍；同時(shí)，公司主發(fā)起人的資產(chǎn)負(fù)債率要低于70%，其他發(fā)起人的資產(chǎn)負(fù)債率要低于75%；對(duì)于信譽(yù)良好、牽頭作用突出的主發(fā)起人的股份可增持至30%，鼓勵(lì)經(jīng)營層適當(dāng)持股，并不斷完善約束激勵(lì)機(jī)制。

　　除稅費(fèi)返還補(bǔ)助、財(cái)政補(bǔ)助激勵(lì)政策、建立風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償機(jī)制等政策扶持外，為降低小額貸款公司的融資成本，《意見》還鼓勵(lì)農(nóng)村合作金融機(jī)構(gòu)增加對(duì)小額貸款公司的融資支持。小額貸款公司可按規(guī)定從不超過兩家銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)融入低于資產(chǎn)凈額50%的資金，利率原則上以同期“上海銀行間同業(yè)拆放利率”為基準(zhǔn)加點(diǎn)確定。

　　“金融經(jīng)紀(jì)”破題

　　引人注目的是，此次包括溫州在內(nèi)的浙江小額貸款公司“新政”還對(duì)小額貸款公司的“藍(lán)圖”進(jìn)行了描繪——小額貸款公司還可以采取為銀行機(jī)構(gòu)包收包放組合貸款，并承擔(dān)貸款全部風(fēng)險(xiǎn)形式，與銀行機(jī)構(gòu)聯(lián)合發(fā)放組合貸款，以擴(kuò)大融資數(shù)量。對(duì)年度考核評(píng)價(jià)達(dá)標(biāo)、內(nèi)控制度健全、不良貸款比例當(dāng)年低于1%的優(yōu)秀小額貸款公司，允許開展票據(jù)貼現(xiàn)、資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓等新業(yè)務(wù)試點(diǎn)，并可適當(dāng)調(diào)整貸款投向比例，但服務(wù)“三農(nóng)”和小企業(yè)試點(diǎn)方向不變，貸款余額的70%可用于單戶貸款余額100萬元以下的小額貸款及種植業(yè)、養(yǎng)殖業(yè)等純農(nóng)業(yè)貸款，其余部分單戶貸款余額最高不超過資本凈額的5%。

　　對(duì)于上述“新政”，永嘉瑞豐總經(jīng)理潘獻(xiàn)勇稱，最吸引他的還是“允許為銀行機(jī)構(gòu)包收包放組合貸款”。“這是溫州市政府和相關(guān)金融主管部門的一大創(chuàng)新，也是溫州目前11家小額貸款公司共同的呼聲。”潘獻(xiàn)勇認(rèn)為，這將使得小額貸款公司有更大的業(yè)務(wù)平臺(tái)，今后小額貸款公司在發(fā)放貸款的同時(shí)，可以做金融顧問，為企業(yè)提供融資咨詢服務(wù)，做企業(yè)的部分金融外包業(yè)務(wù)，做一個(gè)真正的“金融經(jīng)紀(jì)人”。

　　目前，潘獻(xiàn)勇正積極與一家商業(yè)銀行洽談此項(xiàng)業(yè)務(wù)。

　　對(duì)于“允許企業(yè)開展票據(jù)貼現(xiàn)、資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓等新業(yè)務(wù)”，潘獻(xiàn)勇也非?？春?，他認(rèn)為這項(xiàng)新業(yè)務(wù)將成為未來小額帶公司的主要利潤來源。從目前來看，中國的國有銀行主要收入來自存貸的業(yè)務(wù)，而國外的主要銀行80%的利潤來自中間業(yè)務(wù)收入。“由此可見，小額貸款公司的前景還是十分樂觀。”

　　不斷的利好使得溫州民企再度掀起了開辦小額貸款公司的熱情，溫州樂清、瑞安各自發(fā)起的第二家小額貸款公司正在組建。

　　據(jù)了解，樂清合興小額貸款公司由主發(fā)起人合興集團(tuán)有限公司聯(lián)合浙江菲姿時(shí)裝有限公司、浙江振華電子有限公司等13家當(dāng)?shù)仄髽I(yè)和自然人夏勝竹，共同出資2億元發(fā)起。瑞安新湖小額貸款股份有限公司由主發(fā)起人新湖中寶集團(tuán)股份有限公司聯(lián)合瑞立集團(tuán)、賽納集團(tuán)等7家當(dāng)?shù)仄髽I(yè)和吳作東、萬力等6名自然人，共同出資2億元發(fā)起。而溫州其他各縣（區(qū)）的多家小額貸款公司也正在籌建中。

　　目前，溫州已組建8家小額貸款公司，截至5月末，8家小額貸款公司貸款余額16.54億元，共為“三農(nóng)”和中小企業(yè)累計(jì)發(fā)放貸款37.74億元。

　　溫州市金融辦相關(guān)人士昨日表示，小額貸款公司是新生事物，在發(fā)展中探索，該市政府也正在努力完善相關(guān)政策，同時(shí)為使得小額貸款公司健康發(fā)展，溫州市還將探索吸收法人金融機(jī)構(gòu)參股小額貸款公司，計(jì)劃在溫州經(jīng)濟(jì)技術(shù)開發(fā)區(qū)開展小額貸款公司試點(diǎn)。